理财什么是风险投资 秒懂:简述风险投资的特点以及类型

美好的1天即将在这里开始,下面就由笔者周庭轩来一起聊聊理财什么是风险投资,简述风险投资的特点以及类型,还有关于什么是风险投资等一系列的内容,精心为你准备的干货,通过这篇文章相信你能有所收货!

风险投资的特点有哪些?风险投资的特点是以投资换股权方式,积极参与对新兴企业的投资;投资风险大、回报高;投资对象一般是高科技、高成长潜力的企业等。

一、风险投资是什么

从投资行为的角度来讲,风险投资是把资本投向蕴藏着失败风险的高新技术及其产品的研究开发领域,旨在促使高新技术成果尽快商品化、产业化,以取得高资本收益的一种投资过程。从运作方式来看,是指由专业化人才管理下的投资中介向特别具有潜能的高新技术企业投入风险资本的过程,也是协调风险投资家、技术专家、投资者的关系,利益共享,风险共担的一种投资方式。

二、风险投资的类型

新的风险投资方式在不断出现,对风险投资的细分也就有了多种标准。根据接受风险投资的企业发展的不同阶段,我们一般可将风险投资分为四种类型。

1、种子资本(seed capital)

2、导入资本(start-up funds)

3、发展资本(development capital)

4、风险并购资本(venture A capital)

运作过程

风险投资的运作包括融资、投资、管理、退出四个阶段。

融资阶段解决“钱从哪儿来”的问题。通常,提供风险资本来源的包括养老基金、保险公司、商业银行、投资银行、大公司、大学捐赠基金、富有的个人及家族等,在融资阶段,最重要的问题是如何解决投资者和管理人的权利义务及利益分配关系安排。

投资阶段解决“钱往哪儿去”的问题。专业的风险投资机构通过项目初步筛选、尽职调查、估值、谈判、条款设计、投资结构安排等一系列程序,把风险资本投向那些具有巨大增长潜力的创业企业。

管理阶段解决“价值增值”的问题。风险投资机构主要通过监管和服务实现价值增值,“监管”主要包括参与被投资企业董事会、在被投资企业业绩达不到预期目标时更换管理团队成员等手段,“服务”主要包括帮助被投资企业完善商业计划、公司治理结构以及帮助被投资企业获得后续融资等手段。价值增值型的管理是风险投资区别于其他投资的重要方面。

退出阶段解决“收益如何实现”的问题。风险投资机构主要通过IPO、股权转让和破产清算三种方式退出所投资的创业企业,实现投资收益。退出完成后,风险投资机构还需要将投资收益分配给提供风险资本的投资者。

三、风险投资的方式

风险投资一般采取风险投资基金的方式运作。风险投资基金的法律结构是采取有限合伙的形式,而风险投资公司则作为普通合伙人管理该基金的投资运作,并获得相应的报酬。在美国采取有限合伙制的风险投资基金,可以获得税收上的优惠,政府也通过这种方式鼓励风险投资的发展。

四、风险投资的特点

1、投资对象多为处于创业期(start-up)的中小型企业,而且多为高新技术企业;

2、投资期限至少3-5年以上,投资方式一般为股权投资,通常占被投资企业30%左右股权,而不要求控股权,也不需要任何担保或抵押;

3、投资决策建立在高度专业化和程序化的基础之上;

4、风险投资人( venture capitalist )一般积极参与被投资企业的经营管理,提供增值服务;

5、除了种子期(seed)融资外,风险投资人一般也对被投资企业以后各发展阶段的融资需求予以满足;

6、由于投资目的是追求超额回报,当被投资企业增值后,风险投资人会通过上市、收购兼并或其它股权转让方式撤出资本,实现增值。

五、风险投资的特征

风险投资是由资金、技术、管理、专业人才和市场机会等要素所共同组成的投资活动,它具有以下六个特点:

1、以投资换股权方式,积极参与对新兴企业的投资;

2、协助企业进行经营管理,参与企业的重大决策活动;

3、投资风险大、回报高;并由专业人员周而复始地进行各项风险投资;

4、追求投资的早日回收,而不以控制被投资公司所有权为目的;

5、风险投资公司与创业者的关系是建立在相互信任与合作的基础之上的;

6、投资对象一般是高科技、高成长潜力的企业。

这篇文章就到这里结束吧,总体还是希望这篇文章能帮助到各位,阅读完理财什么是风险投资「秒懂:简述风险投资的特点以及类型」感觉学到很多知识,那就帮忙点个赞吧!也可以收藏巢座耶学习网哈!

本文发布者:百事通,不代表巢座耶立场,转载请注明出处:https://www.chaozuoye.com/p/11166.html

版权声明:本文内容由互联网用户自发贡献,该文观点仅代表作者本人。本站仅提供信息存储空间服务,不拥有所有权,不承担相关法律责任。如发现本站有涉嫌抄袭侵权/违法违规的内容, 请发送邮件至 jubao226688#126.com 举报,一经查实,本站将立刻删除。

(0)
上一篇 2023年9月3日 09:47
下一篇 2023年9月3日 10:15

相关推荐

  • 真实的快速网络赚钱方法「附:分享稳定的网上挣钱的方法」

    美好的1天将要从这里开始啦!今天笔者沈尚宇来说说真实的快速网络赚钱方法,分享稳定的网上挣钱的方法,还有关于真实的网络赚钱方法等一系列的内容,经过我各种整理总结之后,决定写下这篇文章分享给大家。 大家被骗怕了,沈尚宇今天关注到一个新闻,看到一位同学的说说里面讲到一个大学生被骗去刷流量,发现被骗了后,又想查骗子的IP,结果说能查IP的又是骗子,接二连三的被骗,不…

    2023年1月18日
  • 微信收付款语音播报怎么设置音响 详细介绍:微信收款语音播报设置方法

    首先,驰良感谢你能坚持经常过来关注我!下面我就来说说微信收付款语音播报怎么设置音响,微信收款语音播报设置方法,还有关于微信收付款语音播报怎么设置这些的精品干货文章,主要就是想给大家提供一个思路分享给大家,毕竟也是经过一系列总结过的哈! 1.查看微信是否为最新版本。 2.找到“钱包”进入钱包页面看到“收付款”。 3.进入到收付款页面之后,选择“二维码收款”,点…

    2024年1月6日 百科
  • 京东招商入驻官网 最新京东商家入驻详细规则

    HI,大家好,废话不多说,直接上干货:京东招商入驻官网,京东商家入驻详细规则,以及关于京东招商这些的相关干货,先说明一下,老司机直接飘过吧,主要是讲解给新手朋友们的哈! 近年来电商行业逐渐兴起,无数人看到了新的商机想转型做电商,但是却没有这方面的经验与知识储备以至于无从下手。现在不用担心了,接下来王蕴涵来告诉你在京东如何开店,电商小白也不怕啦! 京东卖家入驻…

    2024年4月11日
  • 网上开店在哪开比较好 最新手把手教你选择靠谱的电商平台

    HI,小伙伴们你们好,今天褚天兰比较忙,抽个时间来说下关于网上开店在哪开比较好,手把手教你选择靠谱的电商平台,还有关于网上开店在哪开等等其他相关干货,思路很重要,希望我整理分享的这篇文章对你能有一定的帮助! 每每惊叹国人的消费能力,一般从人均消费量来看,但自从有了电子商务,网购给了我们最直接的观感,各大电商平台进行促销活动时的成交额也逐年在刷新,让人不禁感叹…

    2024年5月23日
  • 政府扶持办厂项目有哪些「附:不愁销路的小型加工厂」

    大家好,今天孙冰淼给大家准备的干货是政府扶持办厂项目有哪些,不愁销路的小型加工厂,还有干货政府扶持办厂项目等等各种精品,整理总结之后,我就想着写这篇文章和大家分享一下,因为毕竟新手朋友还是很多的! 养殖工厂行业 20年都知道猪肉的价格飙升后, 我们国家目前也是开始大力的扶持养殖这个行业,也出来了很多补贴政策,减轻了很多养殖户的压力。在农村在场地可以占很大的优…

    2023年4月7日
  • 2021年投资好项目 详细介绍:最热门的4个投资行业

    小伙伴们大家好,今天王熙康给大家分析下关于2021年投资好项目,最热门的4个投资行业的事情,以及投资好项目的相关内容干货,精心为你准备的干货,通过这篇文章相信你能有所收货! 自己选择做项目创业,一定要选择前景的行业,这样才可以赚到钱,所以在2021年的时候,一定要认真谨慎投资,那么大家知道2021年能做哪些项目吗?接下来,我们就来给大家讲解一下这方面的内容。…

    2023年11月23日